Город:
  • Великобритания
  • Индия
Брокер:
Выбрать
Минимальный счет:
Коммиссия:
Регистрация
 | 
 
кубок Брокеры на картеони где-то рядом…
кубок Прогнозы трейдеров Сделайте свой прогноз!
Вокруг делового мира
Записей в блоге: 14
PCI GeWorko - технический анализ персональных композитных инструментов. (14)
Сужение спреда (IFC Markets)
0

Сегодня мы хотим представить вашему вниманию четырёхчасовой график персонального композитного инструмента &Brent_WTI. Он отражает ценовую динамику портфеля из 2-х нефтяных фьючерсов: сорт Brent в базовой части и WTI — в котируемой. Фактически, данный PCI представляет собой ценовой спред между европейской и американской нефтью. Как известно, падение котировок, начавшееся в середине прошлого года было обусловлено резким увеличением добычи сланцевой нефти в США при сохранении производства в других регионах мира. Соответственно, американский сорт WTI дешевел гораздо быстрее европейского сорта Brent. В начале текущего года данная тенденция выразилась в резком росте &Brent_WTI. Спред между двумя видами нефти сильно расширился от своих исторических значений. Так как особой разницы между ними нет, мы не исключаем сужения ценового спреда и снижения графика PCI. Этому способствует сокращение нефтяных скважин в США. С нашего сайта ifcmarkets.com вы можете импортировать персональный композитный инструмент &Brent_WTI в торговый терминал NetTradex.

PCI

На четырёхчасовом таймфрейме, график &Brent_WTI:Н4 пробил вниз уровень поддержки восходящего тренда. Полосы индикатора Боллинджера начали расширение, но график пока не достиг его нижней границы. Отметим снижение волатильности на графике MACD. Гистограмма находится ниже нулевого уровня и содержит в себе сигнальную линию, что является медвежьим сигналом. Индикатор RSI снижается, но ещё не достиг уровня перепроданности. Мы не исключаем дальнейшего развития нисходящего импульса после закрытия очередной свечи &Brent_WTI ниже нижней линии индикатора Боллинджера, сейчас это 1,166. Ещё одной точкой входа может стать линия старого восходящего тренда, которая выступает как сопротивление. Естественно, открываться на продажу следует, если уровень сопротивления не будет пробит наверх. Сейчас это отметка 1,199. Предварительная фиксация риска возможна на уровне последнего сформировавшегося сигнала Parabolic, который на данный момент может выступать как линия сопротивления – отметка 1,232. После открытия отложенного ордера стоп передвигаем вслед за сигналами Болинджера и Parabolic каждые 4 часа на следующий фрактальный максимум. Таким образом, мы изменяем потенциальное соотношение profit/loss в свою пользу. В случае если цена преодолеет уровень стопа, не коснувшись ордера, позицию рекомендуется удалить: на рынке происходят внутренние изменения, которые не были учтены.

Позиция Продажа
Sell stop ниже 1,166
Stop loss выше 1,232

 

 

 

Уважаемые трейдеры. Просмотреть детализированный отчет стратегии, основной на аналитических выпусках технического анализа Вы можете здесь.

Главный аналитик компании

Сергей Каменщиков

Рынки: голос войны (IFC Markets) 29/08/2014
0
Добрый день, уважаемые инвесторы. Вчера организация североатлантического договора (НАТО) опубликовала на своем официальном сайте спутниковые снимки, подтверждающие акт вторжения российской военной техники на территорию Украины. Как следствие, главы государств и правительств Европейского Союза на внеочередном саммите в субботу, 30 августа, обсудят ситуацию в Украине и возможность расширения санкций против России. Т.к. точечные меры воздействия исчерпаны, наиболее вероятно, что речь пойдет о расширенных секторальных санкциях в энергетическом секторе. Отметим, что на ЕС приходится не менее 60% российских зарубежных инвестиций. Вместе с тем в 2013 г. доля ЕС во внешней торговле России составила 49,4%. Введение новых санкций широкого спектра приведет к новым потерям для европейских рынков, а также к потенциальному снижению российских инвестиций. После введения продовольственного эмбарго не приходиться надеется, что любые меры экономического давления на Россию останутся без ответа. Таким образом, мы предполагаем, что обострение конфликта в этом формате с высокой вероятностью вызовет временное снижение европейских фондовых индексов. Дальнейшее замораживание торговых отношений с Россией приведет к падению спроса на европейские валюты и, как следствие, их дальнейшему ослаблению. В такой ситуации европейские инвесторы предпочитают прибегать к помощи таких защитных активов, как золото и серебро. Так за последние 13 дней корреляция между немецким DAX и золотом (XAUUSD) составила -80%: падение индекса приводит к повышению спроса на драгоценный металл.

Для того, чтобы продемонстрировать реакцию рынков на обострение конфликта, мы составили парный спредовый инструмент в среде торговой платформы NetTradeX при помощи модели GeWorko: [WHEAT+XAG+XAU]/[DAX+EUR+GBP]. Композитный инструмент составлен на основе котирования защитных активов, т.е. золота и серебра против европейских активов – немецкого фондового индекса DAX и европейских валют. В базовую часть спреда включен сельскохозяйственный фьючерс на пшеницу. Напомним, что Украина занимает 6 место в мире по объему экспорта и разрастание конфликта приводит к дополнительной нервозности на рынке сельскохозяйственной продукции. Как следствие спрос растет - поставщики пытаются ограничить риски, резко увеличивая запасы.
Отметим, что цена каждого из входящих в инструмент активов автоматически вычисляется программой в долларах США. При этом цена парного инструмента выражается на основе соотношения стоимости базового портфеля WHEAT(33%)+XAG(33%)+XAU(33%) к стоимости котируемого портфеля DAX(33%)+EUR(33%)+GBP(33%). Доля средств, вложенных в каждый актив портфеля, выбрана равной 33%. Покупка синтетического спреда идентична операции покупки базового портфеля и одновременной продаже котируемого портфеля на основе модели валютного кросс-курса. Отметим, что портфельное котирование позволяет диверсифицировать риски короткой позиции и одновременно увеличить интенсивность реакции инструмента на политические события.

Воспользуемся ситуацией для выгодного инвестирования в данный инструмент. Дневной график портфельного спреда был построен в среде программы NetTradeX. Для ускорения расчета использованы только цены открытия и закрытия дневной свечи. Мы видим, что расширение антитеррористической операции в начале августа привело к формирования нового восходящего тренда. Следующий ключевой уровень для выставления отложенного ордера на покупку расположен на отметке 1.01393. При ее пересечении можно будет говорить о продолжении дневного бычьего тренда. Общая направленность движения цены подтверждается трендовым индикатором ParabolicSAR и осциллятором RSI. Риски разумно ограничить отметкой 0.97528, которая усилена трендовой линией и фракталом Билла Вильямса.

После открытия ордера стоп перемещается вслед за значениями индикатора ParabolicSAR, в окрестность следующего фрактального минимума – используется стратегия следования за трендом. Таким образом, мы изменяем возможное соотношение profit/loss в сторону безубыточного состояния позиции.
Направление вверх
Buy stop выше 1.01393
Stop loss ниже 0.97528
Более подробно о механизме совершения портфельных операций Вы можете прочитать в разделе нашего сайта “Краткое Руководство по созданию и торговле PCI”.

Следующий выпуск
(CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения (English language):
IFC Markets: евроамериканский валютный портфель. 02.07.2014
0

Добрый день, уважаемые трейдеры. Сегодня мы рассмотрим составление валютного портфеля на основе технологии персональных композитных инструментов – PCI. Подробная пошаговая инструкция составления синтетического инструмента в среде платформы NetTradeX представлена здесь.
Преимущество портфельной торговли заключается в возможности диверсификации несистемных, индивидуальных рисков простых инструментов, включаемых в портфель. Индивидуальные особенности стран и экономик, влияющие на движение соответствующих валют представляют меньший риск для волатильности портфеля. Сегодня мы предложим упрощенную схему составления портфеля на основе анализа корреляции валютных пар. Данные коэффициентов корреляции могут быть рассчитаны самостоятельно, или импортированы из внешних ресурсов. Мы используем таблицу корреляций портала Investing.com. В качестве системного инструмента-посредника использована валютная пара EUR/USD. Если рассматривать дневные свечи и выборку 10 дней, то получаем соответствующую таблицу корреляций между EUR/USD и 4 наиболее тесно связанными парами:

Корреляция приведена с точностью до 1%. Использованы прямые и обратные котировки. Упростим классический подход CAPM модели и выберем веса портфелей пропорциональные корреляциям. Тогда получим следующую формулу портфеля: CAD(24%), CHF(28%), GBP(22%), JPY(24%). Котируемая часть USD опущена. Составим портфель при помощи метода GeWorko в среде платформы NetTradeX. Дневной график инструмента [CAD(24%)+CHF(28%)+GBP(22%)+JPY(24%)]/USD представлен внизу. Напомним, что для ускорения вычислений платформа рассчитывает тела свечей на исторической выборке. Полная информация предоставляется по котировкам, которые обновляются при включенной платформе. Сделки по портфельному инструменту совершаются таким же способом, что и открытие/закрытие позиций по стандартным Forex парам.

Как мы видим, цена движется в границах месячной, недельной и дневной восходящих тенденций. Трендовый индикатор ParabolicSARи осциллятор RSI(10) подтверждают настрой быков. Стоит также отметить, что цена пересекла вверх скользящую экспоненциальную среднюю, построенную на выборке 10 дней – мы имеем дополнительный подтверждающий сигнал. Для всех индикаторов усреднения используется та же выборка, что и применяется для расчета корреляций. Мы ожидаем, что тенденция будет продолжена при преодолении нового максимума 0.97984. Выше этого уровня может быть размещен отложенный ордер на покупку. Риски фиксируем ниже отметки 0.97572. Сопротивление подтверждается как историческими значениями трендового индикатора Parabolic, так и скользящей средней. Стоп перемещаем вслед за значениями параболика каждый день после срабатывания ордера. Таким образом, мы оптимизируем соотношение доходность/риск в свою пользу в процессе изменения рыночной ситуации.
EUR/USD GBP/USD 80%
EUR/USD CHF/USD 100%
EUR/USD CAD/USD 87%
EUR/USD JPY/USD 87%
Направление вверх
Открытие позиции выше 0.97984
Stop loss ниже 0.97572
Следующий выпуск (CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения:
IFC Markets: Арбитраж #S-KO/#C-ORANGE - акции Кока-Кола против товарных фьючерсов на апельсиновый сок. Анализ эффективности на основе корреляции.
0

Добрый день, уважаемые инвесторы. Сегодня мы рассматриваем пример спредовой неравновесной торговли – торгового метода, эффективно используемого в рамках технологии Персональных Композитных Инструментов - PCI. Основой этого метода является выражение базового актива в единицах котируемого актива при условии, что оба актива имеют отрицательную взаимосвязь: рост цены основного актива приводит к падению цены зависимого и наоборот.

Это означает, что небольшое отклонение цены PCI в любой части инструмента приводит к дальнейшему движению в заданном направлении – синтетический инструмент имеет предрасположенность к тренду. Для поиска “обратного спреда” мы используем индикатор коэффициента корреляции (r) и критерий: r< -50% для данного коэффициента. Корреляция принимает значения в диапазоне от -100% до 100%. Отрицательные значения указывает на обратную статистическую взаимосвязь между двумя активами. До проведения корреляционного анализа рекомендуется выдвинуть фундаментальную гипотезу о конкурирующих активах, или активах - заменителей.
Сегодня в качестве таких активов мы рассматриваем акцию компании Кока-Кола (#S-KO) и фьючерс на апельсиновый сок (#C-ORANGE). Вполне естественно предположить, что сок является экологичным заменителем газированных напитков и при определенных условиях мы можем наблюдать эффект замещения спроса. Наиболее явно этот эффект проявляется при усилении макротренда здорового образа жизни, или обратная ситуация – рост спроса на продукты быстрого питание, например при кризисной ситуации в экономике стран. Одна из этих тенденций незамедлительно приводит к усилению обратной взаимосвязи #S-KO и #C-ORANGE.

акции компании Кока-Кола #S-KO

Итак, проверим нашу гипотезу. Для этого в MetaTrader4 мы включаем индикатор корреляции между #S-KO и #C-ORANGE. Индикатор прикреплен к дневному графику цены акции компании Кока-Кола #S-KO. Будем использовать статистический объем анализа – 13 дней для всех индикаторов, соблюдая принцип согласованности методов анализа. На данный момент корреляция соответствует значению -70%. Мы видим, что сигнальная линия пересекла нулевой уровень вниз одновременно с пробоем канала Дончина и началом бычьего тренда #S-KO – 17 июня 2014. Ожидаем, что эта возможность позволит получить стремительный рост PCI. Следующий рисунок полностью подтверждает предположение. Дневной график синтетического инструмента построен в среде торговой платформы NetTradeXпри помощи метода GeWorko. Цена PCI выражается как отношение стоимости акции компании Кока-Кола и товарного фьючерса на апельсиновый сок. Торговля инструментом осуществляется как стандартным инструментом Forex. Мы видим, что 17 июня цена пересекла скользящую среднюю (13 дней). Скользящая выступает в роли линии поддержки, поэтому мы можем разместить уровень ограничения рисков ниже отметки 0.89927, тем более, что этот уровень подтверждается историческими значениями ParabolicSAR.

Обратим Ваше внимание на то, что с момента возникновения обратного арбитража (17 июня) цена компании Кока-Кола выросла на 1.7% в то время, как цена PCI инструмента #S-KO/#C-ORANGEна 17.5%. Использование обратного спреда позволило получить рост доходности более чем в 10 раз. Одновременно мы застрахованы от систематических рисков таких, как падение спроса на продукты питания. Синтетический инструмент позволяет хеджировать сделку, одновременно обеспечивая инерционность инструмента, т.е. его трендовое поведение.

Рассматривая долгосрочную тенденцию на недельном графике, мы наблюдаем продолжение роста с конца 2007, начала 2008 г. Совпадение с началом мирового финансового кризиса не случайно. Т.к. месячный и квартальный тренды являются растущими, то для позиционных трейдеров это прекрасная возможность покупки в окрестности линии поддержки, например при пробое уровня 0.92289. Общая тенденция подтверждается индикатором MACD – сигнальная линия развернулась в зеленую зону. Мы можем ограничить риски отметкой 0.82366 и перемещать стоп каждую неделю, ориентируясь на значения индикатора ParabolicSAR, или новый фрактальный минимум.

Направление вверх
Открытие позиции выше 0.92289
Stop loss ниже 0.82366
Cоздание синтетический инструментов при помощи метода GeWorko: руководство трейдера

Следующий выпуск (CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения:
Инструмент для интвестирования CAD/[EUR+JPY+AUD]
0

Добрый день, уважаемые инвесторы. Сегодня мы традиционно рассматриваем примеры применения технологии PCI для формирования синтетических инструментов: парных спрэдов, портфелей и комбинированных инструментов – портфельных спрэдов. Вернемся к рассмотрению торговли против валютного портфеля. Стратегия привлекательна тем, что позволяет диверсифицировать индивидуальные риски каждого элементарного инструмента, а также максимально эффективно использовать рыночный импульс, возникающий на основе экономических данных, касающихся интересующей валюты. Сегодня мы рассмотрим синтетический инструмент CAD/[EUR+JPY+AUD]. Инструмент содержит 3 валютные пары, против которых котируется канадский доллар: AUD, EUR и JPY. Каждая валютная пара котируемой части выбрана с одинаковым весом 33%. Данная валютная корзина позволяет оценить значимость канадца относительно наиболее ликвидных инструментов валютного рынка.

Выбор точки входа в рынок произведем на основе фундаментального анализа. Например, сегодня в 14:30 (CET) мы ожидаем публикацию базового индекса потребительских цен Канады (Core CPI), а также розничных продаж (Core Retail Sales, CRS). Основная интрига сохраняется относительно второго индикатора, т.к. в отличие от CPI прогнозируется изменение показателя с 0.1% до 0.4%. CRS выпускается бюро статистики Канады каждый месяц и показывает относительное изменение объема розничных продаж всех товаров за исключением автомобилей, которые составляют 20% от всего объема. Индекс определяет уверенность потребителей и соответственно оптимизм инвесторов. Мы ожидаем, что если фактическое значение совпадет с прогнозом, или окажется выше, можно рассчитывать на усиление канадца относительно валютного портфеля.

валютный портфель

Рассмотрим синтетический композитный инструмент CAD/[EUR+JPY+AUD]:D1, составленный в среде торговой платформы NetTradeX. Цена движется в пределах дневного трендового канала и показывает временную консолидацию (обведена красным овалом), которая может завершиться значительным импульсом. Зафиксировано пересечение верхней границы индикатора BollingerBands одновременно с бычьим разворотом трендового индикатора ParabolicSAR. Таким образом, высока вероятность продолжения роста, тем более, что тенденция подтверждается осциллятором RSI, как это видно из рисунка.
Отложенный ордер на покупку предварительно размещаем выше ключевого фрактального максимума, расположенного на отметке 1.01129. Эта отметка подтверждается историческими значениями ParabolicSAR и BollingerBands. Стоп может быть выбран на уровне последнего фрактального минимума (1.00286), который также подтверждается обоими трендовыми индикаторами. При открытии позиции рекомендуется перемещать стоп вслед за значениями параболика каждый день после срабатывания ордера. Таким образом, мы оптимизируем соотношение доходность/риск в свою пользу в процессе изменения рыночной ситуации.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.01129
Stop loss выше 1.00286
Следующий выпуск (CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения:
Синтетический финансовый инструмент AFKS+SBER+VTBR (IFC Markets)
0

Добрый день, уважаемые трейдеры и инвесторы. Сегодня мы рассмотрим АДР (американская депозитарная расписка) на акции российского финансового сектора, торгуемые на Лондонской фондовой бирже. Выделим три актива с высокой ликвидностью, доступные в рамках торговой платформы NetTradeX: инвестиционная компания АФК Система (AFKS), Сбербанк (SBER) и ВТБ24 (VTBR). Основной объем инвестиций данных компаний занимает недвижимость, ипотечное и потребительское кредитования. Проанализируем три макроэкономических показателя, влияющих на активность рассматриваемого сектора экономики: рост реальных располагаемые доходов населения, инфляция и базовая ставка кредитования Центробанка России.
Замедление роста ВВП России, который может снизиться до 0.1% в 2014, повысило макроэкономические риски и кредитные риски России. Этому способствует ускорение оттока инвестиций из российской экономики на фоне понижения рейтингов и международных санкций. Агентство Standard & Poor’s понизило долгосрочный рейтинг России по обязательствам в иностранной валюте с BB до BBB- с негативным прогнозом. Внешнеполитические риски сыграли не последнюю роль в этом прогнозе.

Рост макроэкономических рисков вынуждает Центробанк ужесточать кредитную политику – с начала года ставка кредитования уже была повышена на 0.2% с 9.2% до 9.4%. Для стабилизации банковской системы объем кредитования планируется ограничить 20% в годовом выражении вместо прогнозируемых 40%, поэтому следует ожидать дальнейших шагов со стороны регулятора. Это понизит доступность кредитов в еще большей степени. Также следует отметить, что в годовом выражении инфляция в России выросла на 6.9% в то время, как располагаемые доходы (доходы с учетом налогов и добровольных взносов) – только на 2.5%. Таким образом, население просто обладает все меньшими ресурсами для размещения обеспеченных кредитов, в том числе это касается ипотечного кредитования и покупки недвижимости. Указанные факторы позволяет ожидать снижение выручки банковского и инвестиционного сектора недвижимости. В частности это касается портфеля таких ликвидных акций как АФК, Сбербанка и ВТБ24.

PCI Portfolio

Сегодня мы проанализируем данный портфель AFKS(33%)+SBER(33%)+VTBR(33%), котируемый к доллару. Капитал размещен в равных долях. Данный торговый инструмент был составлен при помощи технологии PCI GeWorko, разработанной в компании IFC Markets. Дневной график сформирован и анализируется внутри программной платформы NetTradeX. Согласно фундаментальной ситуации, рассмотренной выше, мы будем рассматривать позиции на продажу CFD для составленного портфеля.
На данный момент дневной и недельный тренды находятся под влиянием медведей. Поворот вниз осциллятора RSI указывает на завершение коррекции одновременно с ценовым гэпом вниз – отмечен овалом на рисунке. Мы также видим отрицательный наклон канала Bollinger Bands на графике – верный признак ослабления быков. Отложенный ордер на продажу будет разумно разместить ниже уровня поддержки 0.8797, который совпадает с историческим значением трендового индикатора ParabolicSAR и фракталом Билла Вильямса. Одновременно с пробоем этого уровня вероятен медвежий разворот параболика. Мишень определяем выше первого уровня Фибоначчи, который также совпадает со значением фрактала. При достижении первой мишени позицию следует перевести в безубыточное состояние и ждать движения до отметки 0.7620. Эта позиция соответствует высоте предыдущего бокового трендового канала. Стоп передвигается вслед за значениями ParabolicSAR каждый день. Таким образом, мы оптимизируем соотношение доходность/риск в процессе изменения рыночной ситуации. Рекомендуется отменить отложенный ордер на продажу, если цена раньше пересечет уровень stop loss.

Направление вниз
Открытие позиции ниже 0.8797
Предварительная мишень выше 0.8093
Предварительный стоп выше 0.9909

Следующий выпуск
(CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения:
Анализ перcонального инструмента PCI WHEAT/F-CATTLE (IFC Markets)
0

Добрый день, уважаемые трейдеры и инвесторы. Сегодня мы возвращаемся к рассмотрению торгового инструмента WHEAT/F-CATTLE (пшеница против замороженной говядины), составленного при помощи технологии PCI GeWorko.
Значительный спад стоимости пшеницы с сентября по февраль текущего года привел к тому, что доля урожая стала расходоваться в качестве кормовой базы для крупного рогатого скота (фуражная пшеница). Это в свою очередь позволило стимулировать рост запасов говядины и прогнозируемого предложения на рынке. Как следствие персональный инструмент WHEAT/F-CATTLE демонстрирует рост с начала февраля.
Временная коррекция завершается в связи с обострением политической ситуации на Украине. Упало финансирование фермерских хозяйств в связи с сокращением госрасходов, которое было условием кредитов МФВ и ЕС. С другой стороны в Пенжабе (сельскохозяйственном округе Индии) на фоне выборов и длинного периода холодов сбор урожая отложен на 7-10 дней. Возможны дальнейшие задержки по причине ухудшения погодных условий. Не следует забывать о засухе в России и в этом году - прогноз урожая пшеницы в России был скорректирован на 1,8 млн. тонн до 48,1 млн. тонн. Таким образом, в ближайшее время до окончания сбор зерновых культур следует ожидать негативные настроения на рынке и спекулятивный рост пшеницы. Мы будем искать позиции для покупки торгового инструмента WHEAT/F-CATTLE.
Рассмотрим четырехчасовой график, составленный в программе NetTradeX. На данный момент рыночная ситуация создает удобные моменты для покупки, как это следует из приведенного рисунка.

15 апреля после публикации прогноза запасов пшеницы компанией Agritel цена совершила рывок с образованием бычьего гэпа, который задал тон новому тренду. Сразу после этого цена протестировала верхнюю границу канала Bollinger Bands(13,2) и до сих пор дрейфует выше экспоненциальной скользящей средней MA(13,exp). ParabolicSAR(0.02,02) подтверждает бычью тенденцию. Осциллятор RSI(13) также демонстрирует восходящую тенденцию, но вызывает тревогу пробой линии поддержки. Перед открытием позиции на покупку необходимо дождаться возврата значений осциллятора в пределы восходящего канала. Следует убедиться в ложности пробоя.
Мы будем ожидать пересечения уровня сопротивления ценой на отметке 1.1579. Разместим на этой отметке отложенный ордер на покупку. Если произойдет пробой, то можно говорить о завершении дневной тенденции. Мишень определяем ниже исторического максимума и ниже первого уровня Фибоначчи 161.8%, на отметке 1.1777. Ограничение рисков естественным образом соответствует последнему минимуму цены.
Подчеркнем, что котировки High/Low для PCI инструментов являются модельными, т.е. приближенными ввиду длительности загрузки полной истории. Поэтому для определения уровней и линий поддержки/сопротивления мы используем и рекомендуем использовать Вам цены Close/Open, т.е. границы тел свечей. Следует также учитывать, что спрэд синтетического инструмента определяется суммой спрэдов каждой из составляющих, т.е. спреда WHEAT и F-CATTLE.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.1579
Предварительная мишень ниже 1.1777
Стоп ниже 1,1222

Следующий выпуск
(CET/UTC+1): 13:00
Вопросы и обсуждения:
analytics@ifcmarkets.com
Skype: ifcm_analytics
Теханализ композитного инструмента PCI Google/Apple (IFC Markets)
0
Добрый день, уважаемые трейдеры. Сегодня мы возвращаемся к парному инструменту торговли Google/Apple, составленному при помощи метода GeWorko. Методика фундаментального анализа на основе квартальной отчетности представлена в статье "Торговля спрэдом между двумя акциями". В конце января Google и Apple выпустили новую корпоративную отчетность. Основные тенденции, отмеченные в предыдущем обзоре, сохранились. Рост финансовых показателей Google опережает показатели Apple при сопоставимом уровне рентабельности обеих компаний. Квартальная выручка Google увеличилась на 38,7%, Apple - лишь на 5,7%. Отметим рост коэффициента Р/Е (отношение цены акции к прибыли на акцию за год) обеих компаний. Значение этого коэффициента выросло с 13% до 15% для Apple и с 25% до 30% для Google. Это повышает перекупленность обоих активов и вероятность снижения их стоимости. Важно, что композитный инструмент существенно сокращает риск падения, т.к. представляет собой отношение объемов данных акций.

На данный момент цена дрейфует в боковом коридоре между уровнями, расположенными на отметках 0.9637 и 1.0428. Одновременно мы видим, что дневная и недельная тенденции являются восходящими и высока вероятность продолжения роста, тем более, что RSI(14) подошел к бычьей трендовой линии. Можно порекомендовать поставить отложенный ордер на пробой уровня 1.0428 – т.к. одновременно с этим значение трендового индикатора ParabolicSAR опустится ниже цены. Вместе с тем, произойдет пересечение верхней границы BollingerBands – сильный сигнал, определяющий ослабление медведей.
Мы выбираем мишень на основе традиционной стратегии – фиксируем ближайший исторический максимум ниже уровня Фибоначчи 161.8%. На данный момент он соответствует отметке 1.0697. Стоп рекомендуется разместить на уровне ближайшей поддержки – 0.9715 и перемещать вслед за значениями индикатора ParabolicSAR, как только они пересекут предварительный уровень стопа.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.0428
Мишень ниже 1.0697
Предварительный стоп ниже 0.9715

Следующий выпуск
(CET/UTC+1): 12:00
Вопросы и обсуждения:
analytics@ifcmarkets.com
Skype: ifcm_analytics
Теханализ композитного инструмента PCI Wheat/F-cattle (IFC Markets)
0
Добрый день, уважаемые трейдеры. Сегодня мы возвращаемся к рассмотрению композитного инструмента PCI Wheat/F-cattle, составленного при помощи метода GeWorko. Предыдущий прогноз аналитического блока полностью подтвердился, и инвесторы смогли зафиксировать прибыль.
Согласно выводам статьи “PCI на основе сельскохозяйственных фьючерсов” мы сделали вывод, что увеличение доли фуражной пшеницы в общем производстве будет способствовать росту производства мяса крупного рогатого скота. Стоимость пшеницы при этом может возрасти за счёт ее более активного использования в качестве корма в животноводстве. При этом стоимость мяса будет снижаться за счет более доступной кормовой базы. Таким образом, фундаментальный анализ позволяет предполагать дальнейший рост PCI Wheat/F-cattle как минимум до следующего сезона.

Рассмотрим сигналы технического анализа на графике данного композитного инструмента, построенного в терминале NetTradeX. Цена пересекла дневную линию тренда и скользящую тринадцатидневную среднюю вверх. Это первый сигнал о сильном восходящем импульсе, который поможет нам повторно выгодно инвестировать средства. Трендовый индикатор ParabolicSAR продолжает увеличивать разрыв с ценовыми значениями, что подтверждает ускорение медвежьего движения. Нет никаких противоречий со стороны осциллятора RSI(14). При этом отметим, что сигнальная линия этого индикатора достигла локального максимума, поэтому высока вероятность, что цена обновит максимум на отметке 1.0975.
Исходя из этого сценария, потенциальную мишень мы рассчитываем согласно системе Фибоначчи и корректируем до ближайшего исторического минимума в красной зоне. Расчетный уровень при этом соответствует отметке 1.1273. Стоп (1.0020) можно сдвинуть вслед за значением ParabolicSAR выше ближайшего минимума. Впрочем, самые осторожные трейдеры могут использовать поддержку 0.9871 в качестве ограничения рисков, чтобы чувствовать себя спокойно. Мы ожидаем, что верхняя граница BollingerBands пересечет расчетный уровень мишени. Можно порекомендовать расположить отложенный ордер на покупку выше 1.0975, как только будет зафиксирован локальный максимум на этом уровне. Вероятно, что это произойдет в понедельник.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.0975
Мишень ниже 1.1273
Предварительный стоп ниже 1.0020

Следующий выпуск
(CET/UTC+1): 12:00
Вопросы и обсуждения:
analytics@ifcmarkets.com
Skype: ifcm_analytics
Теханализ PCI Wheat/F-cattle (IFC Markets)
0
Добрый день, уважаемые трейдеры. Сегодня мы с вами рассмотрим товарные фьючерсы на пшеницу и мороженую говядину для составления персонального композитного инструмента Wheat/F-cattle при помощи метода GeWorko.
По прогнозу Продовольственной Сельскохозяйственной Организации (FAO), сезонное потребление зерновых в 2013-2014 г.г. увеличится на 4% по сравнению с 2012-2013. При этом ожидается, что объём торговли фуражным (кормовым) зерном в мире возрастёт на 5.5%, преодолев исторический максимум за всю историю наблюдения. Мы полагаем, что увеличение доли фуражной пшеницы в её общем производстве будет способствовать увеличению производства мяса крупного рогатого скота. Стоимость пшеницы может возрасти за счёт ее более активного использования в качестве корма в животноводстве. При этом стоимость мяса соответственно будет снижаться за счет более доступной кормовой базы. Для данных условий высока вероятность, что торговый инструмент Wheat/F-cattle стабилизируется и начнет расти в цене после продолжительного спала. С более подробным сравнительным анализ фьючерсов на пшеницу и мороженую говядину Вы сможете ознакомится в статье “PCI на основе сельскохозяйственных фьючерсов”.

Учитывая рассмотренный сценарий, проанализируем потенциальные позиции для покупки инструмента PCI Wheat/F-cattle. Мы его составили и анализируем в программной платформе NetTradeX компании IFC Markets. На представленном графике мы видим, что месячный, недельный и дневной тренды находились под влиянием медведей. Тем не менее, в конце января канал BollingerBands(20,2) совершил разворот вверх – первый сигнал о возможной атаке на уровень сопротивления 1.0532. Мы рекомендуем открыть отложенный ордер на покупку выше этого уровня. Если цена пересечет указанную отметку, то одновременно будет пробита трендовая линия сопротивления и значение индикатора ParabolicSAR. Высока вероятность, что цена получит ускорение в зеленую зону и мы сможем зафиксировать прибыль.
Следует ожидать роста инструмента вплоть до уровня 1.0761, который определяется системой Фибоначчи и верхней границей канала Боллинджера. При достижении этого уровня следует перевести позицию в безубыточное состояние – возможно цена пробьет и это сильное сопротивление. Предварительный стоп мы фиксируем ниже последнего минимума, но мере движения цены мы будем поднимать его на уровень следующего значения ParabolicSAR, лежащего ниже ценового уровня.

Направление вверх
Открытие позиции ниже 1,0532
Мишень ниже 1,0761
Предварительный стоп ниже 0,9901

Следующий выпуск (CET/UTC+1): 12:00

Вопросы и обсуждения:e-mail:s.kamenshikov@ifcmarkets.com, Skype: ifcm_analytics,Facebook
IFC Markets:Технический анализ PCI XOM(19%)+GM(33%)+PG(48%)
0
Добрый день, уважаемые инвесторы и трейдеры. Поздравляем всех, кто зафиксировал прибыль по портфельному инструменту PCI XOM(19%)+GM(33%)+PG(48%), воспользовавшись рекомендациями последнего аналитического выпуска для этого инструмента. Согласно предложенному сценарию, отложенный ордер сработал выше уровня 0.9425 с фиксацией прибыли ниже отметки 0.9542. Указанные уровни обозначены пунктиром на представленном внизу рисунке. Сегодня мы продолжим рассмотрение данного портфеля. Напомним, что он составлен при помощи метода GeWorko на основе акций американского индекса S&P 500 Top10. Оптимизация портфеля была проведена на основе модели Уильяма Шарпа и подробно описана в нашей статье “Портфель Шарпа - тройка лидеров”. Подчеркнем, что составление портфеля – один из частных случаев персональных композитных инструментов (Personal Composite Instruments), которые Вы можете создавать в рамках платформы NetTradeX компании IFC Markets. Вам потребуется 5 минут Вашего времени и несколько кликов мыши.

Следующее значительное движение цены портфеля, вероятно, будет связано с пересечением медвежьей линии сопротивления и окончанием коррекции. Этот сценарий имеет высокую вероятность, т.к. на данный момент цена находится над 13 дневной экспоненциальной скользящей средней MA(13). Более того, такое же поведение наблюдается и со стороны осциллятора RSI(14). Параболик уверенно подтверждает ближайший уровень поддержки 0.9279 и также указывает на восходящую тенденцию. Некоторое противоречие данной гипотезе составляет медвежий сигнал RSI(14) - сигнальная линия пересекала вниз линию поддержки восходящего тренда. Тем не менее, есть все основания предполагать, что этот пробой окажется ложным, если цена портфеля пробьет сопротивление на отметке 0.9602.
У нас есть все основания рассчитывать на пробой данного уровня, а поэтому мы рекомендуем ставить отложенный ордер на покупку с ограничением рисков на отметке 0.9279. Ближайший уровень Фибоначчи 138.2% лежит немного выше исторического максимума 0.9694, который мы и будем использовать как первую мишень. Консервативным инвесторам этот уровень будет удобно использовать для фиксации прибыли. Более агрессивным читателям мы рекомендуем перевести позицию в безубыточное состояние при пробое и смещать стоп вслед за индикатором ParabolicSARдо тех пор, пока Вы не утолите желание приумножать Ваши средства.

Направление вверх
Открытие позиции выше 0.9602
Мишень ниже 0.9694
Предварительный стоп ниже 0.9279

Следующий выпуск (CET/UTC+1): 12:00

Вопросы и обсуждения:e-mail:s.kamenshikov@ifcmarkets.com, Skype: ifcm_analytics,Facebook
Технический Анализ PCI Exon Mobile (19%), General Electric (33%) и Procter & Gamble (48%)
0
Добрый день, уважаемые инвесторы и трейдеры. Поздравляем всех, кто вчера зафиксировал прибыль по японской Йене после выхода негативной статистики США. Надеемся, что вы смогли оценить качество вчерашнего аналитического выпуска. Сегодня мы вернемся к рассмотрению портфеля, составленного при помощи метода GeWorko на основе акций американского индекса S&P 500 Top10: Exon Mobile (19%), General Electric (33%) и Procter & Gamble (48%). Оптимизация портфеля была проведена на основе модели Уильяма Шарпа и подробно описана в нашей статье “Портфель Шарпа - тройка лидеров”.
Восстановление экономики США после рецессии 2008-2009 года снова позволило вернуться к классическим методам портфельного инвестирования в компании с высокой капитализацией. Снижение не системных рисков мы реализовали за счет диверсификации активов. Напомним, что составление портфеля – один из частных случаев персональных композитных инструментов (Personal Composite Instruments), которые Вы можете создавать в рамках платформы NetTradeXкомпании IFC Markets. Вам потребуется 5 минут Вашего времени и несколько кликов мыши. Остальное зависит от Вас и нашей регулярной аналитической поддержки.

Итак, мы уточнили четырехлетнюю линию поддержки восходящего тренда. На рисунке видно, что произошел разворот цены и разрушение дневной медвежьей тенденции. Четырехлетняя линия поддержки усилена трендовым индикатором ParabolicSAR, который опустился ниже цены. Одновременно произошло пересечение экспоненциальной скользящей средней MA(13) вверх. Что касается осциллятора RSI(14), то его сигнал опережает события. Бычья дивергенция осциллятора также подтверждена пересечением MA(13).
У нас есть все основания рассчитывать на пробой сопротивления 0.9430, а поэтому мы рекомендуем ставить отложенный ордер на покупку с ограничением рисков на отметке 0.9093. Ближайший уровень Фибоначчи 138.2% совпадает с историческим максимумом 0.9542. Именно поэтому консервативным инвесторам этот уровень будет удобно использовать для фиксации прибыли. Более агрессивным читателям мы рекомендуем перевести позицию в безубыточное состояние при пробое и смещать стоп вслед за индикатором ParabolicSARдо тех пор, пока Вы не утолите желание приумножать Ваши средства.

Направление вверх
Открытие позиции выше 0.9430
Мишень ниже 0.9542
Предварительный стоп ниже 0.9093

Следующий выпуск (CET/UTC+1): 12:00

Вопросы и обсуждения:e-mail:s.kamenshikov@ifcmarkets.com, Skype: ifcm_analytics,Facebook
Технический Анализ PCI Google/Apple (IFC Markets)
0
Добрый день, уважаемые инвесторы и междудневные трейдеры. Сегодня мы возвращаемся к парному инструменту торговли Google/Apple, составленному при помощи метода GeWorko. Методика фундаментального анализа на основе квартальной отчетности представлена в статье "Торговля спрэдом между двумя акциями". В конце января Google и Apple выпустили новую корпоративную отчетность. Основные тенденции, отмеченные в предыдущем обзоре, сохранились. Рост финансовых показателей Google по-прежнему опережает показатели Apple при сопоставимом уровне рентабельности обеих компаний. Квартальная выручка Google увеличилась на 38,7%, Apple - лишь на 5,7%. Отметим рост коэффициента Р/Е (отношение цены акции к доходности акции за 4 квартала) обеих компаний. Значение этого коэффициента выросло с 13% до 15% для Google и с 25% до 30% для Apple. Как подчеркнул наш фундаментальный аналитик Дмитрий Лукашов, это повышает перекупленность обоих активов и вероятность снижения их стоимости. Важно, что композитный инструмент существенно сокращает риск падения, т.к. представляет собой отношение объемов данных акций.

Рассмотрим сигналы технического анализа на дневном графике. Цена пробила недельный медвежий тренд и ускорила возрастающую тенденцию после выхода квартальной отчетности обеих компаний. Скользящая экспоненциальная средняя с периодом 20 также пересекла дневную трендовую линию, подтвердив, таким образом, ускорение роста PCI. Трендовый индикатор ParabolicSAR лежит ниже цены и при продолжении тенденции вероятно пересечет линию сопротивления. Мы будем ожидать пробоя ценой следующего уровня сопротивления при пересечении осциллятором RSI(14) отметки 66%. Согласно системе уровней Фибоначчи, следующая мишень расположена на уровне 1.2370 (138.2%) – это значение совпадает с историческим максимумом, который был зафиксирован 13 апреля 2010 г. Для междудневных трейдеров рекомендуется разместить отложенный ордер на пробитие уровня сопротивления 1.2095. Риски страхуются с учетом последнего минимума 1.1223. Это значение подтверждается значениями скользящей средней. Как только ParabolicSARподнимется выше данного уровня, риски следует смещать по направлению движения индикатора каждый день. Мы считаем целесообразным отменить отложенный ордер только, если цена упадет и закрепится ниже уровня 1.1223 – это будет означать, что рассматриваемый сценарий был не выполнен. Впрочем, отметим, что это событие имеет низкую вероятность.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.2095
Мишень ниже 1.2370
Предварительный стоп ниже 1.1223

Следующий выпуск (CET/UTC+1): 12:00

Вопросы и дискуссии:e-mail:s.kamenshikov@ifcmarkets.com, Skype: ifcm_analytics, Facebook
Портфель Шарпа - "Тройка лидеров". Композитный инструмент торговли. (IFC Markets)
0
Добрый день, дорогие инвесторы. Сегодня мы традиционно публикуем аналитический материал для инструмента, составленного при помощи технологии PCI GeWorko. В предыдущем выпуске на основании прогноза по спредовому инструменту PCI Google/Appleмы смогли успешно зафиксировать прибыль. Вторым способом снизить инвестиционный риск (помимо спредовой торговли тесно связанными активами) является составление инвестиционного портфеля. Этот классический инструмент институциональных инвесторов является частным случаем персонального композитного инструмента и может быть создан в несколько кликов внутри платформы NetTradeX.

Сегодня мы рассмотрим портфель “Тройка лидеров 1.0” составленный при помощи метода Шарпа. С подробной документацией по расчету портфеля Вы можете ознакомиться здесь. Портфель составлен на основе акций, входящих в индекс S&P 500 Top10 компаний с наивысшей капитализацией. В результате получен инструмент, обладающий максимальным соотношением доходность/риск: Exon Mobile (19%), General Electric (33%) и Procter & Gamble (48%). В процентах указана доля совокупного инвестированного капитала. Несмотря на то, что анализ проводился с учетом недельных свечей, этот инструмент удобен и для междудневных трейдеров, т.к. известна динамика крупномасштабного тренда. Рассмотрим сигналы технического анализа. На приведенном внизу рисунке показан график цены отношения портфеля к одному лоту USD. Двухлетний тренд не смог пробить сопротивление на отметке 1.0109 и находится в состоянии коррекции. Это подтверждает как трендовый индикатор ParabolicSAR, так и осциллятор RSI(14), который с 14 ноября показывал дивергенцию. Более того, цена пробила нижнюю границу канала Bollinger Bands. Можно предположить, что ситуация под контролем медведей. И это действительно так на данный момент.

Тем не менее, восходящий тренд существует два года и показал 6 касаний линии поддержки (см. верхний рисунок). Мы считаем, что наиболее вероятно его продолжение, поэтому рекомендуем более рискованным междудневным инвесторам рассчитывать на скорое окончание коррекции и покупать в нижней трети канала (она отмечена пунктиром), если опережающий осциллятор RSI(14) пробьет линию сопротивления. Это наиболее вероятно ввиду того, что сигнал осциллятора подошел к линии сопротивления и скоро пойдет на разворот. К тому же первый намек на завершение коррекции поступил со стороны медвежьей модели “молот” - она обозначена желтым цветом на втором графике. Мы рекомендуем самым осторожным и терпеливым трейдерам дождаться пробоя недельного уровня сопротивления 1.0109 и ждать достижения мишени Фибоначчи 138.20% на уровне 1.0321. Это будет гарантировать меньшую прибыль при минимальном риске.

Направление вверх
Открытие позиции выше 1.0109
Мишень ниже 1.0321
Предварительный стоп ниже 0.9451

Следующий выпуск (GMT+0, Greenwich): 11:00

Вопросы и дискуссии:e-mail:s.kamenshikov@ifcmarkets.com, Skype: ifcm_analytics,Facebook