Геополитика по-прежнему влияет на мировые рынки

Мировые финансовые рынки фактически замерли в ожидании разрешения противоречий между США и Россией на Ближнем Востоке, который грозит перерасти в серьезный военный конфликт. Инвесторы уже переключились полностью на эти события и не обращают внимание на выходящие данные экономической статистики из тех же США, которые указывают на то, что ФРС, возможно, увеличит темп повышения процентных ставок.

В четверг также выходили данные по экономике еврозоны, которые сигнализировали о продолжении процесса торможения экономического роста. Значения объема промышленного производства в феврале показали падение на 0.8% против ожидания хоть и слабого, но все-таки повышения на 0.1%. Годовое значение индикатора продемонстрировало заметное снижение роста до 2.9% с 3.7%, при этом предполагалось, что показатель немного прибавит до 3.8%.

В той ситуации, которая продолжает показывать замедление роста и других производственных показателей зоны евро, ЕЦБ будет сложно маневрировать и принимать однозначные решения. Во всяком случае обнародованный в четверг протокол мартовского заседания регулятора ясно на это указывает. Кроме этого, протокол выявил рост озабоченности членов Европейского центрального банка угрозой полноценной торговой войны, а также повышением курса единой валюты, которая в условиях нестабильности в мире пользуется спросом, как валюта убежище.

Регулятор также по итогам заседания неожиданно дал понять, что не будет «увеличивать размер и/или длительность программы скупки активов». Похоже, что банк решился на прекращение мер стимулирования в сентябре, несмотря на некоторое торможение экономического роста. Видно, что для этого все-таки пока есть основания. Но здесь также банку необходимо будет учесть важность политических и экономических рисков, которые неимоверно выросли благодаря США и продолжают ими же нагнетаться. Пока вероятность серьезной торговой войны между Штатами и еврозоной отошла на второй план, но риски по-прежнему реальны и никуда не исчезли. Учитывая импульсивный и взрывной характер Д. Трампа, можно ожидать оживления темы торговых пошлин с Европой в любое время.

Сегодня внимание рынка будет по-прежнему фокусироваться на событиях вокруг Сирии, которые способны развернуть рынки в любой момент в любую сторону. Из экономических данных интересными будут цифры сальдо торгового баланса еврозоны, значения количества открытых вакансий на рынке труда в США и большой пакет статистических данных от Мичиганского университета.     

Прогноз по EUR/USD на 13.04.2018. Четырехчасовой график EUR/USD. От уровня (6/8) цена развернулась вниз и не только дошла до ближайшей цели на главном уровне поддержки/сопротивления 1.2329 (4/8), но и смогла продавить её. Пробой самого сильного уровня в системе открывает путь для дальнейшего снижения цены с новой целью на следующем четном уровне 1.2268 (2/8). Данный сценарий на сегодня рассматриваем в качестве приоритетного и отменен он будет только в случае возврата цены за линию четырехчасового супертренда, которая из поддержки превратилась в сопротивление для цены.

Торговые решения: Sell 1.2333 take profit 1.2268

Прогноз по GBP/USD на 13.04.2018. Четырехчасовой график GBP/USD. Обозначенная в предыдущем область поддержки в виде уровня (8/8) и линии четырехчасового супертренда смогла удержать цену от выхода из области перекупленности и пара смогла продолжить движение вверх в направлении верхней границы области перекупленности (+2/8). Этот уровень по-прежнему остается целевым, но здесь не стоит забывать и о том, что зона перекупленности оказывает сопротивление всей своей областью, поэтому дальнейшее движение вверх может сопровождаться многочисленными коррекционными откатами. Рассматривать продажи можно будет только после выхода цены из области перекупленности.

Торговые решения: Sell 1.4282 take profit 1.4160.

Прогноз по USD/JPY на 13.04.2018. Четырехчасовой график USD/JPY. Валютная пара во второй раз отскочила от уровня (5/8) и сейчас вновь тестирует разворотный уровень (7/8). Это уже третий подход цены к данному уровню и с большой долей вероятности он в итоге будет пробит, что отменяет разворотный сценарий и делаем приоритетным вариант с продолжением роста цены в направлении главного уровня сопротивления (8/8). Именно сценарий с ростом на сегодня рассматриваем в качестве приоритетного. Отменен он будет только в случае очередного отскока цены от уровня (7/8). Подтверждением разворота станет пробой и закрепление цены ниже линии четырехчасового супертренда.

Торговые решения: Sell 107.81 take profit 107.03.

Аналитик компании FreshForex

Власти Египта приняли решение создать суверенный фонд под названием «Фонд Египта» для управления государственными активами. Размер уставного капитала фонда составит $11,4 млрд.  

Министр планирования страны Халя ас-Маид в своем интервью заявила, что в распоряжение фонда поступят активы, не используемые государством вообще или используемые неэффективно. Кроме этого, «Фонд Египта» получит $300 млн – эту сумму организация сможет использовать для реализации своих инвестиционных инициатив.   

Египетское правительство уверено, что создание суверенного фонда будет способствовать стабильному развитию страны. Фонд сможет создавать дочерние организации, а также заключать партнерские отношения с аналогичными иностранными фондами. Управление фондом перейдет к совету директоров, состоящему из министров планирования и финансов.

EUR/USD. 12.04. Доллар укрепился после публикации протокола заседания ФРС

Пара вчера приостановила свой рост, не сумев преодолеть уровень 1,24, и снизилась к 1,2330. Поддержку курсу доллара оказала публикация протокола мартовского заседания ФРС. Большинство представителей ФРС уверены в ускорении темпов инфляции в ближайшие 12 месяцев и дальнейшем росте экономики США. Вчерашний отчет по инфляции продемонстрировал смешанные данные: индекс потребительских цен снизился в марте на 0,1%, однако в годовом выражении показатель остался на уровне 2,4%.

Сегодня участникам рынка стоит обратить внимание на публикацию протокола мартовского заседания ЕЦБ (в 14:30 по Москве). Это событие сможет определить дальнейшее направление пары евро/доллар. В течение дня ожидаем умеренного снижения пары в область 1,2300.

USD/RUB. 12.04. Рубль растет в рамках коррекции

Курс российской валюты укрепился до 61,90 в рамках технической коррекции после столь стремительного падения до уровня почти 65,00. Снижению пары также способствует рост нефтяных котировок в максимумам конца 2014 года. Вчера Brent превысила уровень $73 за баррель на фоне геополитической напряженности вокруг Сирии и ракетной атаки на Саудовскую Аравию. Пока курс «черного золота» будет находиться в области достигнутых максимумов, рубль также будет стараться сохранять «бычьи» настроения.

Однако общая картина по российской валюте остается крайне негативной в свете вероятности введения новых санкций и сохранения напряженности в отношениях России и Запада. В течение дня пара будет снижаться к уровню 61,00 руб.

AUD/USD. 12.04. «Доджи» на 23.6 Фибо

Валютная пара австралийский доллар/доллар США сформировала на дневном таймфрейме свечной паттерн «доджи» над уровнем сопротивления 0.7750, расположенном в области 23.6 Фибоначчи нисходящего тренда. Если пара сможет продолжить восходящее движение и вырастет до отметки 0.7800, усиленный линиями простых скользящих средних за 50 и 100 дней, то ожидаем перелома тренда и дальнейшего роста к цели на 0.7900. В противном случае, ждем снижения к нижней границе бокового коридора 0.7750-0.7650.

EUR/JPY. 12.04. «Внутренний бар» с опорой на 38.2 Фибо

Валютная пара евро/японская иена сформировала на дневном таймфрейме свечной паттерн «внутренний бар» с опорой на уровень сопротивления 132.00, усиленных областью 38.2 Фибоначчи и линией простой скользящей средней за 200 дней. По всей видимости, пара переходит к движению в восходящем тренде. Можно присмотреться к покупкам. Ближайшая цель расположена на отметке 133.00, усиленной линией SMA (100) на D1, среднесрочная – в районе 134.00-134.50.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

15.30 мск. США: Число первичных обращений за пособием по безработице за апрель (предыдущее значение 242K; прогноз 231K).

EUR/USD:

Покупаем пару по двум причинам. Во-первых, на кредитных рынках наблюдается рост доходности 10-летних государственных облигаций Германии по отношению к своим аналогам из США и Великобритании, что будет оказывать поддержку евро. Мартовский отчет по инфляции в США не смог изменить расстановку сил на рынке облигаций. Судя по всему, инвесторы сфокусировались на крайне слабых данных по американскому государственному бюджету, а также заявлениям чиновников из ЕЦБ о завершении программы QE в конце текущего года. Во-вторых, мы наблюдаем рост золота и нефти, что является негативным фактором для доллара, поскольку сырье котируется в американской валюте. Особенно впечатляет рост нефтяных котировок, которые вышли на максимум с декабря 2014 года.

Торговая рекомендация: Buy 1,2358/1,2330 иtakeprofit 1,2410.

GBP/USD:

На сегодня формируется смешанный фон. Есть причины для роста и снижения котировок. Начнет с позитивных факторов. Нестабильность на Ближнем Востоке толкает вверх котировки нефти. За последние три торговых дня черное золото выросло на 7% и установило свежей трехлетний максимум. Силы противовоздушной обороны Саудовской Аравии перехватили над Эр-Риядом баллистическую ракету, выпущенную  йеменскими повстанцами. Саудиты подозревают, что за всем этим делом стоит Иран. Если случится война между Ираном и Саудовской Аравией, то котировки быстро пересекут уровень 80$/баррель по сорту Brent. Ситуация накаляется и за счет напряженности между США и Россией по Сирийскому вопросу. В целом, ничего нового в мире не происходит – борьба за нефть наблюдается последние семьдесят лет. 

К негативным факторам следует отнести динамику долгового рынка, где доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании  снижается по отношению к своим аналогам из США и Германии, что будет оказывать давление на фунт. Необходимо также отметить разногласия в политических кругах Соединенного Королевства. В среду лидер британской оппозиционной Лейбористской партии Джереми Корбин призвал провести в парламенте Великобритании голосование для определения дальнейших действий Лондона в отношении Сирии, однако Т. Мэй выступила против.  

Торговая рекомендация: флэт 1,4135-1,4225.

USD/JPY:

Пара находится во власти геополитики. На повестке дня ситуация в Сирии. Накануне президент США Д. Трамп шокировал многих инвесторов своей Twitter-дипломатией, когда призвал Россию, готовится к “умным” американским ракетам. Потом Дональд опомнился и написал новый пост, где предложил прекратить гонку вооружение и вместо этого наладить сотрудничество.  Эти два поста в Twitter появились с разницей в один час и многие инвесторы стали сомневаться в адекватности американского лидера. Далее выступал министр обороны США Джеймс Мэттис, который заявил, что решение по Сирии еще не принято и необходимо изучать данные поступающие от разведки. Я не военный эксперт и мне трудно делать выводы о том, будет ли военное столкновение между США и Россией, но судя по всему, американцы не хотят войны и готовы к переговорам. Для фондовых рынков позитивный исход этого конфликта будет означать восходящий тренд, что положительно отразится на котировках пары USD/JPY.

Торговая рекомендация: Buy 106,85/106,60 иtakeprofit 107,64.

Коллеги, рад сообщить вам, что для всех читателей Fresh-прогноза компания FreshForex подготовила специальный бонус 30% к вашему пополнению. Бонус зачисляется на торговый счет в графу «Кредит», предназначен для поддержания счета при возникновении просадки и увеличения торговых оборотов.
Для получения бонуса 30% необходимо:

1. Быть клиентом компании FreshForex;

2. В период действия акции пополнить счет на сумму от 200 USD/ 180 EUR/ 14000 RUB;

3. Отправить заявку персональному менеджеру, назвав ключевую фразу «30% от Александра Горячева».

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 12.04.2018 г.

Рынки ждут новостей из Сирии

Торги в Европе на рыках акций в четверг проходят в небольшом минусе. В фокусе рынка вероятные действия США в Сирии. Рынки ждут, но, если Штаты не прибегнут к серьезным действиям – это может поддержать настроения инвесторов и способствовать отскоку вверх акций компаний.

Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.287,59 (-0.05%)

FTSE 100 - 7.252,75 (-0.06%)

CAC 40 – 5.274,21 (-0.07%)

На валютном рынке доллар США на торгах утром движется разнонаправленно на фоне ожидания действий США в Сирии, а также публикации в среду протокола мартовского заседания Федрезерва, который выявил вероятное увеличение количества повышений процентных ставок регулятором в этом году. Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1,2368 (+0.01%), GBPUSD - 1,4188 (+0.08%), USDJPY – 106,91 (+0.11%).   

Цены на сырую нефть на торгах в Европе слабо корректируются вниз. В фокусе рынка события вокруг Сирии. Давление на нефтяные цены оказывает опубликованная в среду статистика от Министерства энергетики США, которая показала рост запасов нефти за прошлую неделю на 3.306 млн баррелей, при этом ожидалось их небольшое снижение. Brent на момент написания комментария снижается на 0.12% до 71.97 доллара за баррель. WTI теряет 0.01% до 66.81 доллара за баррель.

Сегодня в центре внимания будут новости из США, связанные с Сирией. Снижение напряженности между РФ и Штатами может оказать давление на нефтяные цены.

В четверг выйдут данные объема промышленного производства в еврозоне, ожидается публикация протокола мартовского заседания ЕЦБ по денежной политике. Ожидается выступление члена ЕЦБ Кере. Будут обнародованы цифры индекса цен на импорт и экспорт в США. Предполагается выступление управляющих Бундесбанка Вайдманна и главы Банка Англии Карни.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 12.04.18 г.

USDCAD

Новостной фон:

Пара остается под сильнейшим давлением только на волне взлета цен на сырую нефть, которая поддерживается эскалацией напряженности в Сирии. Если эта напряженность снизится, то цены на нефть развернутся вниз, а пара вырастет.

Техническая картина:

Цена расположена ниже средней линии границ полос Боллинджера, выше EМА 5, но ниже ЕМА 13. RSI находится над уровнем перепроданности. Стохастики растут. MACD ниже нулевой отметки и указывает на ослабление снижения. Индикаторы подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.

Преодоление ценой уровня 1.2600 может привести к локальному росту цены к 1.2735.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 12.04.2018 г. 

Мировые рынки остаются в прострации

Пока инвесторы «увлеклись» событиями на Ближнем Востоке, а также торговой войной между США и Китаем, в Америке выходили важные экономические данные, которые подтвердили необходимость продолжения нынешнего курса ФРС.

Обнародованные в среду данные по потребительской инфляции в Штатах показали сохранение ее давления. Согласно представленным цифрам, индекс потребительских цен (CPI) в марте в годовом выражении вырос на 2.4% против прогноза повышения на 2.4% и предыдущего значения в 2.2%. месячное значение индикатора снизилось на 0.1% вместо нулевой динамики и против повышения в феврале на 0.2%. Но наиболее важными были значения базового индекса потребительских цен (CPI), которые вышли в русле ожиданий, подтвердив усиление инфляционного давления на американскую экономику.

Базовый индекс потребительских цен (CPI) в годовом исчислении вырос на 2.1%, что совпало с ожиданиями. В предыдущий рассматриваемый период показатель вырос на 1.8%. Месячное значение индикатора прибавило 0.2%, что совпало с предыдущими цифрами, прогнозом и реальными данными.

Оценивая представленные цифры можно говорить о том, что потребительская инфляция в Штатах не только достигла целевого уровня в 2.0%, но и демонстрирует превышение этого показателя, что указывает на то, что ФРС будет и далее поднимать стоимость заимствований, о чем просигнализировал опубликованный в среду протокол мартовского заседания центрального банка. Причем, если потребительская инфляция продолжит удерживаться выше целевой отметки, то американский регулятор столкнется с необходимостью увеличить количество повышений процентных ставок. Пока, в соответствии с итогом последнего заседания, планируется три поднятия ставок, но их может потребоваться больше, например, четыре.

Валютный рынок в среду сдержанно отреагировал на значения потребительской инфляции. Доллар получил лишь слабую поддержку. Это связано с тем, что все внимание рыночных игроков сфокусировано на событиях на Ближнем Востоке, а также перспективами полномасштабной торговой войны между Штатами и Китаем. Что касается напряженности вокруг Сирии, то здесь американцы пока никаких решительных действий не предприняли, а вот в отношении торговых взаимоотношений с Пекином есть проблемы. Как сообщило сегодня министерство торговли «Китай полностью готов к эскалации со стороны США». Он также добавил, что «пока никаких торговых переговоров с американскими партнерами не ведется», КНР будет отслеживать заявления и действия американской стороны и, что Китай «готов без всяких сомнений применять к США ответные меры (в сфере торговли)».

Как видно из сообщения никакого существенного прорыва пока нет в американо-китайских торговых взаимоотношениях. А между тем приближается месяц май, когда обещанные торговые пошлины вступят в действие, что несомненно нанесет удар по мировой экономике. Неразрешенность этого конфликта окажет давление на рынки акций, а доллар может получить поддержку, как валюта убежище. 

Технический анализ пары USD/CAD на 12.04.2018

Нисходящий тренд по паре USD/CAD продолжился. Цена показала значительное снижение на крупном объеме вчера, что является отличным медвежьим сигналом. К сожалению, объем был равномерно распределен по всему графику, поэтому мы не можем выделить какой-либо конкретный уровень или зону. Тем не менее, учитывая все факторы, стоит отдать предпочтение именно коротким позициям.

(это график фьючерса 6C, поэтому он перевернутый)

Продажи можно открывать после окончания локальной восходящей коррекции и возобновления резкого падения цены. Стоп лосс необходимо ставить чуть выше вчерашнего медвежьего импульса. Потенциал сделки составляет более 100 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций по канадскому доллару, так как большинство (80%) розничных трейдеров находятся в покупках (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил

Ольшанецкий Андрей

специально для компании ICMarkets

Прогноз по EUR/USD на 12.04.2018. Четырехчасовой график EUR/USD. Цель на уровне (6/8) была достигнута и несмотря на то что это не самый сильный уровень в системе он смог остановить восходящее ценовое движение. Цена отскочила от него вниз и сейчас можно ожидать развития коррекционного нисходящего движения с целью на главном уровне поддержки/сопротивления (4/8). Сценарий с дальнейшим ростом валютной пары останется актуальным в том случае если цены сможет все же удержаться выше линии четырехчасового супертренда, которая сейчас выступает в качестве ближайшего уровня поддержки для цены.

Торговые решения: держим Sell 1.2390 take profit 1.2329

Прогноз по GBP/USD на 12.04.2018. Четырехчасовой график GBP/USD. Пара смогла закрепиться выше уровня (8/8) и продолжить движение вверх, но ожидаемо встретила сопротивление на уровне (+1/8). Сейчас ключевая область поддержки для цены находится между уровнем (8/8) и линией четырехчасового супертренда, если она будет пробита пара сможет выбраться из области перекупленности и продолжить дальнейшее снижение в направлении линии дневного супертренда. Именно данный сценарий на сегодня рассматриваем в качестве приоритетного.  Потеряет он свою актуальность в том случае если цена не сможет продавить в ближайшее время уровень (8/8) сверху-вниз.

Торговые решения: Sell 1.4200 take profit 1.4100.

Прогноз по USD/JPY на 12.04.2018. Четырехчасовой график USD/JPY. Валютная пара снова не смогла продавить уровень (5/8), который как правило не оказывает особого влияния на цену. Но в данном случае пара испытывает трудности при его преодолении, поэтому наиболее вероятным видится сценарий с продолжением консолидации цены в диапазоне между уровнями (5/8) и (7/8) с более приоритетным направлением выхода из боковика вниз. Среднесрочно в качестве цели для движения цены по-прежнему рассматриваем главный уровень поддержки/сопротивления (4/8). Только после пробоя уровня (7/8), среднесрочный приоритет сместиться в пользу сценария с ростом.

Торговые решения: Sell 107.42 take profit 106.25.

Аналитик компании FreshForex

Глава Международного валютного фонда (МВФ) Кристин Лагард в своем выступлении в Университете Гонконга заявила, что правительствам всех стран необходимо ускорить проведение текущих реформ, поскольку геополитические трения в настоящее время способствуют росту неопределенности в мировой экономике.

К. Лагард признает, что мировая неуверенность постоянно растет: усиливается напряжение в торговых отношениях между множеством стран, увеличиваются бюджетные и финансовые риски, а также все больше возрастает неопределенность геополитической ситуации.

Тем не менее глава МВФ отметила, что фонд по-прежнему оптимистично оценивает перспективы развития мировой экономики. К примеру, в США наблюдается экономический рост на фоне проведения реформы в налоговой системе страны, а Китай и Индия занимают лидирующие места по темпам роста среди стран с развивающейся экономикой.

Однако также Лагард подчеркнула негативные последствия мягких финансовых условий в мире, приведших к существенному росту государственных и частных долгов. Глобальный долг в настоящий момент увеличился до рекордного значения – $164 трлн. Помимо этого, глава фонда резко раскритиковала страны, прибегающие к политике протекционизма, поскольку эти меры несут угрозу мировому финансовому росту.

Курс доллара последние дни падает по отношению к европейским валютам. Участники рынков обеспокоены усилением международной напряжённости в связи с эскалацией сирийского конфликта и новыми санкциями США против России. Американские вооружённые силы готовятся нанести удар по сирийским объектам, что может вызвать ответ России. Военные действия всегда ослабляли доллар, а санкции против России влияют на всю международную торговлю.

EUR/USD

Вчера курс евро к доллару пробил психологическую отметку 1.2300 и достиг уровней около 1.2370. Помимо общего ослабления доллара поддержку европейской валюте оказало выступление важного чиновника ЕЦБ Эвальда Новотны. Он сообщил о планах сворачивания программы количественного смягчения к началу 2019 года. Хотя точные сроки не назывались, но сам факт ужесточения монетарной политики вызывает рост евро. После коррекции к 1.2330 пара EUR/USD сегодня достигала 1.2380. Сегодня на динамику пары могут повлиять данные по инфляции в США, выходящие в начале американской сессии.

Полный обзор читаем в блоге FXOpen.